Index und Future Analysen 23. April 2003: Wieder short in Öl und Gold

Am deutschen Aktienmarkt setze sich nach einer etwas schwächeren Eröffnung der Aufwärtstrend der letzten Woche fort und der DAX konnte am Ende um 2.1% steigen. Am stärksten stiegen ausgewählte Bankenwerte. Sie profitierten von überraschend günstigen Branchenzahlen aus den USA. Commerzbank gewannen 4,7 Prozent auf 8,95 EUR und HypoVereinsbank 5,6 Prozent auf 10,28 EUR. Daneben stiegen Metro um 3,8 Prozent auf 23,33 EUR. Trotz entäuschender Geschäftszahlen ging Infineon nahezu unverändert aus dem Handel.

Auch in den USA verlief der gestrige Tag sehr bullish, "störende" Wirtschaftsdaten wurden nicht veröffentlicht, Greenspan leidet nicht an Prostata Krebs und es wurde ihm vom Bush eine weitere Amtszeit in Aussicht gestellt und vor allen Dingen gab es von der Earningsfront größtenteils gute Ergebnisse. Der Dow Jones gewann am Ende um 1.9%, der S&P 500 um 2.2% und die Nasdaq um 1.9%.

Die Gewinne waren über alle Branchen gestreut, relative Schwäche im Gold und Silber, das Telekommunications Segment litt unter grottenschlechten Zahlen von Sprint. Anscheinend scheint sich kurzfristig in den USA die Meinung durchzusetzen, das böse Überaschungen in der Earningssaison ausbleiben, die fehlenden/unklaren Prognosen der Unternehmen verlieren zusehend an Relevanz.

Zur Technik

Ich habe am letzten Osterwochende eine Reihe von Chartanalysen gelesen: Der S&P 500 kann maximal bis 893 steigen, der DAX wird nun massiv geshortet oder die Kunst der Tradens besteht nun darin, das Top zu shorten. Alles Mist, es gibt kaum etwas, mit dem man mehr Geld verlieren kann: Natürlich würde wir gerne das Top verkaufen, nur kostet der Handel gegen den Trend neben den Verlusten auch noch "entgangene" Gewinne. Kann nicht, gibt's nicht. Man muss immer für alle Entwicklungen offen sein und für das "Unmögliche" gibt es Stopps.

Der S&P 500 konnte auf Close Basis einen sehr starken Widerstand bei 910 Punkten breaken, die nächsten sehr starken Widerstände warten nun im Bereich 935/950 Punkte, der Dow Jones könnte nach einem eventuellen Break der Widerstandszone bei 8500 schnell in den Bereich 8700 schießen, der Nasdaq 100 besitzt nun Aufwärtspotential bis 1150/1165 Punkte. Extrem ungünstig für Optionsscheinbesitzer hat sich in den letzten Tagen die Volatilität entwickelt, Besitzer von Calls dürften wohl sehr oft die Tränen im Gesicht gestanden haben. Als Stopp Kurse bieten sich die jeweils letzten Ausbruchzonen an.

Der DAX hat nun vorerst Luft bis in den Bereich 3000 Punkte, danach bedarf es wohl guter Nachrichten, um den Index über dieser Barriere zu hiefen. Neue (mittelfristige) long Positionen sollten momentan nur in Schwäche aufgebaut werden, da das vorerst angenommene Restpotential bis 3000 keine gutes Chance/Risiko Verhältnis bietet.

Der Euro konnte seinen Höhenflug fortsetzen, neue Positionen könnten trendfolgend nach dem Break der blau eingezeichneten Linien im Chart eingegangen werden: short nach Break der 1.09, long mit Break der 1.10. Sowohl Gold als auch Öl konnten gestern die nächsten stärkeren Widerstände bei 337 bzw 329 nicht mehr breaken und es boten sich wieder spekulative Short Positionen an.

Nasdaq-100 Index (NDX.X) Intervall: 60 Minuten

Schlusskurs: 1,102.590

Position: Long seit 22.4.2003 11:00 Uhr ( 5 Bars )
Einstiegskurs: 1,087.470
Aktueller Long/Short Trigger: 1,080.285

(S)upport, (R)esistance
S: 1,089.7100
S: 1,078.2300
S: 1,072.1300
S: 1,070.8600

Volatility Stops
Short: 1,109.201
Long 1,087.115

Jackson Zones
E1 : 1,112.4387
E : 1,105.7231
D1 : 1,099.0076
D : 1,096.9331
BP : 1,088.1432
B : 1,079.3533
B1 : 1,077.2788
A : 1,070.5632
A1 : 1,063.8477

Trend
Mayor: Bullish
Intermediate: Bullish
Minor: Bullish

Intermediate Retracements:
High: 1,091.740 vor 76 Bars
38.2% : 1,071.096
50.0%: 1,060.990
61.8%: 1,050.885
Low: 1,018.170 vor 54 Bars

Minor Retracements:
High: 1,089.710 vor 13 Bars
38.2%: 1,091.7083
50.0%: 1,087.9700
61.8%: 1,084.2318
Low: 1,072.130 vor 6 Bars

CBOE S&P 500 Index (SPX.X) Intervall: 60 Minuten

Schlusskurs: 911.370

Position: Long seit 17.4.2003 11:00 Uhr ( 22 Bars )
Einstiegskurs: 882.930
Aktueller Long/Short Trigger: 887.940

(S)upport, (R)esistance
S: 897.9500
S: 896.7700
S: 886.7000
S: 877.9300

Volatility Stops
Short: 918.685
Long 904.475

Jackson Zones
E1 : 914.2208
E : 909.9233
D1 : 905.6259
D : 904.2983
BP : 898.6733
B : 893.0483
B1 : 891.7208
A : 887.4233
A1 : 883.1259

Trend
Mayor: Bullish
Intermediate: Bullish
Minor: Bullish

Intermediate Retracements:
High: 904.890 vor 14 Bars
38.2% : 893.030
50.0%: 887.250
61.8%: 881.470
Low: 862.760 vor 61 Bars

Minor Retracements:
High: 896.770 vor 14 Bars
38.2%: 902.1747
50.0%: 899.2200
61.8%: 896.2653
Low: 886.700 vor 7 Bars

Dow Jones Industrial Average Index (INDU) Intervall: 60 Minuten

Schlusskurs: 8,487.230

Position: Long seit 22.4.2003 11:300 Uhr ( 5 Bars )
Einstiegskurs: 8,329.320
Aktueller Long/Short Trigger: 8,315.875

(S)upport, (R)esistance
S: 8,397.9502
S: 8,446.1201
S: 8,264.3301
S: 8,233.7998

Volatility Stops
Short: 8,529.881
Long 8,397.810

Jackson Zones
E1 : 8,567.8340
E : 8,516.7910
D1 : 8,465.7480
D : 8,449.9805
BP : 8,383.1709
B : 8,316.3613
B1 : 8,300.5938
A : 8,249.5508
A1 : 8,198.5078

Trend
Mayor: Bullish
Intermediate: Bullish
Minor: Bullish

Intermediate Retracements:
High: 8,446.120 vor 27 Bars
38.2% : 8,356.863
50.0%: 8,316.590
61.8%: 8,276.316
Low: 8,145.940 vor 54 Bars

Minor Retracements:
High: 8,397.950 vor 13 Bars
38.2%: 8,402.0889
50.0%: 8,375.7852
61.8%: 8,349.4814
Low: 8,264.330 vor 6 Bars

Deutscher Aktien Index (.GDAXI) Intervall: 60 Minuten

Schlusskurs: 2,960.960

Position: Long seit 21.4.2003 17:00 Uhr ( 3 Bars )
Einstiegskurs: 2,911.870
Aktueller Long/Short Trigger: 2,871.790

(S)upport, (R)esistance
S: 2,899.7800
S: 2,896.7300
S: 2,843.8000
S: 2,850.4700

Volatility Stops
Short: 2,968.826
Long 2,893.643

Jackson Zones
E1 : 2,978.8777
E : 2,957.4934
D1 : 2,936.1091
D : 2,929.5034
BP : 2,901.5134
B : 2,873.5234
B1 : 2,866.9177
A : 2,845.5334
A1 : 2,824.1492

Trend
Mayor: Bullish
Intermediate: Bullish
Minor: Bullish

Intermediate Retracements:
High: 2,915.690 vor 32 Bars
38.2% : 2,902.547
50.0%: 2,883.190
61.8%: 2,863.833
Low: 2,801.170 vor 21 Bars

Minor Retracements:
High: 2,899.780 vor 11 Bars
38.2%: 2,918.8313
50.0%: 2,904.5049
61.8%: 2,890.1787
Low: 2,843.800 vor 4 Bars

Euro Stoxx 50 (.STOXX50E) Intervall: 60 Minuten

Schlusskurs: 2,343.310

Position: Long seit 21.4.2003 17:00 Uhr ( 3 Bars )
Einstiegskurs: 2,335.390
Aktueller Long/Short Trigger: 2,310.265

(S)upport, (R)esistance
S: 2,330.3701
S: 2,324.1599
S: 2,290.1599
S: 2,301.6001

Volatility Stops
Short: 2,367.785
Long 2,314.715

Jackson Zones
E1 : 2,376.8506
E : 2,361.4902
D1 : 2,346.1299
D : 2,341.3853
BP : 2,321.2800
B : 2,301.1748
B1 : 2,296.4302
A : 2,281.0698
A1 : 2,265.7095

Trend
Mayor: Bullish
Intermediate: Bullish
Minor: Bullish

Intermediate Retracements:
High: 2,366.590 vor 32 Bars
38.2% : 2,313.682
50.0%: 2,304.310
61.8%: 2,294.938
Low: 2,264.600 vor 21 Bars

Minor Retracements:
High: 2,330.370 vor 10 Bars
38.2%: 2,323.4456
50.0%: 2,317.0898
61.8%: 2,310.7344
Low: 2,290.160 vor 4 Bars

Euro (Juni) (EC03M) Intervall: 60 Minuten

Schlusskurs: 1.095

Position: Long seit 15.4.2003 9:200 Uhr ( 32 Bars )
Einstiegskurs: 1.078
Aktueller Long/Short Trigger: 1.089

(S)upport, (R)esistance
R: 1.0982
S: 1.0923
S: 1.0801
S: 1.0711

Volatility Stops
Short: 1.099
Long 1.089

Jackson Zones
E1 : 1.1161
E : 1.1092
D1 : 1.1023
D : 1.1001
BP : 1.0911
B : 1.0821
B1 : 1.0799
A : 1.0730
A1 : 1.0661

Trend
Mayor: Bullish
Intermediate: Bullish
Minor: Bullish

Intermediate Retracements:
High: 1.081 vor 51 Bars
38.2% : 1.082
50.0%: 1.077
61.8%: 1.072
Low: 1.055 vor 74 Bars

Minor Retracements:
High: 1.098 vor 5 Bars
38.2%: 1.0913
50.0%: 1.0891
61.8%: 1.0870
Low: 1.080 vor 12 Bars

Light, Sweet Crude Oil (Jun. 2003) (CL03M) Intervall: 60 Minuten

Schlusskurs: 28.000

Position: Short seit 22.4.2003 14:300 Uhr ( 0 Bars )
Einstiegskurs: 28.000
Aktueller Long/Short Trigger: 28.025

(S)upport, (R)esistance
R: 29.0500
R: 28.1300
S: 27.0000
S: 26.2800

Volatility Stops
Short: 28.756
Long 27.517

Jackson Zones
E1 : 30.8498
E : 30.0667
D1 : 29.2836
D : 29.0417
BP : 28.0167
B : 26.9917
B1 : 26.7498
A : 25.9667
A1 : 25.1836

Trend
Mayor: Bullish
Intermediate: Bullish
Minor: Bullish

Intermediate Retracements:
High: 27.800 vor 40 Bars
38.2% : 27.866
50.0%: 27.500
61.8%: 27.134
Low: 25.950 vor 54 Bars

Minor Retracements:
High: 29.050 vor 7 Bars
38.2%: 28.2669
50.0%: 28.0250
61.8%: 27.7831
Low: 27.000 vor 18 Bars

Gold (Jun. 2003) (GC03M) Intervall: 60 Minuten

Schlusskurs: 334.800

Position: Long seit 16.4.2003 13:00 Uhr ( 19 Bars )
Einstiegskurs: 326.000
Aktueller Long/Short Trigger: 329.700

(S)upport, (R)esistance
R: 336.8000
S: 332.7000
S: 322.6000
S: 323.5000

Volatility Stops
Short: 337.408
Long 332.855

Jackson Zones
E1 : 351.0244
E : 345.6000
D1 : 340.1756
D : 338.5000
BP : 331.4000
B : 324.3000
B1 : 322.6244
A : 317.2000
A1 : 311.7756

Trend
Mayor: Bearish
Intermediate: Bearish
Minor: Bullish

Intermediate Retracements:
High: 337.500 vor 91 Bars
38.2% : 326.747
50.0%: 328.800
61.8%: 330.853
Low: 320.100 vor 65 Bars

Minor Retracements:
High: 336.800 vor 4 Bars
38.2%: 331.3756
50.0%: 329.7000
61.8%: 328.0244
Low: 322.600 vor 26 Bars