Marzell.
Mitglied seit 11 Jahre 2 Monate
Umsätze bei S+P Optionen in Chicago
Hallo,
ich habe mir in den vergangenen Börsentagen an der Globex die Umsätze der Optionsserien ESV3 und ESU3 angesehen.
Mich erstaunen die geringen Umsätze der Optionen und die zögerliche Kursstellung während der US-Zeit. Die Umsätze wären hier beim S&P geringer wie bei unserem DAX.
Oder schau ich nur am falschen Ort? Bitte kann mich jemand aufklären?
Grüße und danke voraus.
Albert
Geschrieben von Marzell.
am
Hallo,
vielleicht klingt die Frage dämlich, aber: wer braucht denn Optionen auf den E-Mini S&P Future?
Ich meine das vor allem in Anbetracht der Tatsache daß wir eine Haus-Nummer weiter gleich die CBOE haben:
http://quote.cboe.com/QuoteTable.asp?bRunQuery=true&PAGE=1&ticker=SPX
Gruß!
@ RSPhoenix
Richtig. Dann lieber S&P Mini Futures, ausreichend liquider Markt und demzufolge auch die Umsätze.
Korrekte Preisstellung, schnelle Ausführung, geringe Kosten und, wenn man richtig handelt, auch gutes Einkommen ;-)
Ich habe gerade nochmal schnell bei den Kontrakt-Spezifikationen geschaut und nichts dazu gefunden, aber ich vermute daß das Clearing nicht durch Cash Settlement sondern durch Lieferung erfolgt.
Weiß dazu jemand etwas genaues?
Dann wäre natürlich klar wozu jemand die Future-Optionen brauchen könnte, als Trading-Instrument eignen sich die SPX-Optionen aber wahrscheinlich besser.
Die meisten SP 500 Index-Optionen werden tatsächlich als SPX gehandelt: heute wurden (Stand 19.00 Uhr) insgesamt 54.111 Stück gehandelt, es besteht ein Gesamt Open Interest (alle Strikes, alle Serien) von 3.156.617.
Demgegenüber haben die CBOE Optionen auf den SP 100 (Kürzel OEX) etwas weniger Volumen und Open Interest (28.298 bzw. 242.997), aber immer noch genug, um beide Produkte zu den interessantesten S+P Spekulationsvehikeln zu machen.
Gruss,
Berliner
Kleine Erklärung zum Thema:
Es ist eine steuerliche Frage in welche Position man sich begibt, denn Cash Index Optionen haben eine andere steuerliche Belastung als z.B. SO oder ES.
Gesamt ist das jedoch für die deutschen quaterly report in Deutschland nur zum Teil ausschlaggebend, da hier eine andere Berechnungsgrundlage besteht.
Liebe Grüsse
bruiser
Noch ein Nachtrag zur Liquidität.
Die folgende Grafik zeigt den S&P 500 Index und einen 30 Tage Durchschnitt auf die Volumina der CBOE S&P 500 Call- und Put-Optionen.
In den letzten 30 Tagen wurden täglich durchschnittlich etwa 80,000 Put- und 48,000 Call-Optionen gehandelt. Das ist in etwa vergleichbar mit den Volumina der DAX-Index-Optionen.