* Weizen: Welche Preistendenz ist zu erwarten ?

Hallo Fisch !

Erstaunlich das niemand eine Meinung dazu hat !

"Mein" Triple Moving Average System (30/9/2) im Dezember-Kontrakt ist short, seit 367,75.

Technisch gesehen bin ich also auch short. Auch Mais ist short. Sohjabohnen schicken sich an ein short-Signal zu generieren. Das heißt die ganze Getreidefamilie "konsolidiert ".

Das System stammt von George Kleinmann.

MfG

allmuth

Danke, schön dass sich jemand meldet!

Ich bin der gleichen Meinung.

Gruss
FISCH

Hallo Fisch !

Benutzt Du irgend eine Form der Hilfe ? Etwa ein mechanisches Handelssystem ?

MfG

allmuth

Hallo allmuth,

nein, nutze ich nicht.

Meine momentane Meinung leite ich ab aus dem Erntebericht der USDA, worauf wir eigentlich kurzfristig noch weiter absacken dürften.

Gruss
FISCH

Hallo Fisch !

Vielleicht darf ich eine Empfehlung aussprechen ?

Das Buch heißt 'Warentermingeschäfte - Rohstoffe auf den Weltmärkten erfolgreich traden' von George Kleinmann. Hier wird auf 20 Seiten ein mechanisches Handelssystem vorgestellt.

MfG

allmuth

Hallo Fisch

Wieso gehst du nach dem USDA Bericht von fallenden Kursen aus?

Der Tenor war doch eher das die USDA zugegeben hat, dass die Ernteausfälle größer waren als im letzten Bericht gesagt wurde.

Bitte um etwas mehr Info´s.

Gruß Sebastian

Hallo allmuth,

ich habe mir das System von Kleinmann auch schon mal durch den Kopf gehen lassen. Hier im Forum wurde ein ähnliches System aus drei gleiteten Durchschnitten eher negativ beurteilt.

Prinzipiell tendiere ich auch mehr zu technischer Analyse, weil man fundamental als Landwirt einfach nicht alles wissen kann.

Frage: Welche Datenanbieter gibt es denn für die WTB um Kurse einzulesen, ohne dass ich mir, um meine Rohstoffe zu hedgen, gleich Metastock o.ä. zulegen muss?

MFG
Franz

Alle WTB-Kurse sind derzeit über die Seite http://www.WTB-Kartoffeln.de für drei Monate kostenlos erhältlich (einmalige Anmeldung), nicht nur für Kartoffeln, sondern auch für Weizen, Schweine, Ferkel und Raps.

Enthalten sind sekundengenaue Realtime-Kurse und Intraday Charts, aber auch vieles mehr. Ansehen!

Hallo Franz !

"Mein" Kleinmann System bezieht sich auf Chicago Weizen.

Welches Triple Moving Average System wurde wann im Forum besprochen ?

Hier kommt es entscheidend auf den Markt an. Im Dax ist dieses System nur mit Vorsicht zu behandeln, über das Jahr macht zwar es Gewinne, aber nur begleitet von Verlusten.

Genau das ist ja auch die Intention von Kleinmann. Das handeln in fundamental geprägten Rohstoffmärkten. Financial Indices sind zur Zeit, seit ca. 2 Jahren, ausschließlich technisch geprägt.

Ich handele also nicht die WTB Hannover.

MfG

allmuth

Man braucht kein Handelssystem, um zu erkennen, daß Weizen und Mais (WZ3 und CZ3) vorerst nicht mehr im Uptrend sind. Ein halbwegs erfahrener Blick auf den Chart reicht. Und natürlich dürfte jedes simple Trendfolgesystem jetzt in beiden Kontrakten short sein, meines allerdings nur in Weizen, weil Mais relativ nahe am historischen Low notiert und mein System hier eine Sperre gegen Short-Positionen hat.

Das kann sich aber blitzschnell ändern. Weizen könnte langfristig noch immer im Uptrend sein und den mittelfristigen Downtrend der letzten Wochen im Unterstützungsbereich von 350 (für WZ3) beenden - da, wo im Mai und Juni kleine (mittelfristige) Tops gebildet wurden. Als Trader verbiete ich mir konsequent, hierzu eine feste Meinung zu haben, mein Handelssystem wird mir rechtzeitig zeigen, was zu tun ist.

Bei Sojabohnen (SX3) kann ich hingegen nur einen ungebrochenen, explosiven Uptrend mit atemberaubenden Gaps erkennen. Ein Trendfolger wird hier noch immer long sein, mit Blick auf die Gaps vielleicht etwas angespannt. Es mag ja sein, daß sich die Sojabohnen, wie allmuth meint, "anschicken, ein Short-Signal zu generieren", aber dies ist die Feststellung eines Hellsehers. Heute abend können vielleicht auch wir Normalmenschen schon mehr davon sehen.

Hallo Ronin !

Das besagte Handelssystem generiert Signale von durchschnittlich 3 bis 10 Handelstagen. Das heißt das aktuelle Short-Signal wird nur von kurzer dauer sein.

Übergeordnet gehe ich auch von steigenden Märkten aus.

MfG

allmuth

Hallo allmuth,

ein kurzfristiger Downtrend von 10 Tagen Dauer würde wahrscheinlich den seit Anfang August bestehenden Uptrend beenden. Aber ich kann vor der heutigen Handelssitzung mit keiner mir bekannten technischen Methode erkennen, daß dies geschehen wird.

Wie kann Dein System das? Und wie kommst Du zu einer "übergeordneten" Meinung von steigenden Märkten?

Hallo Ronin !

Jetzt wäre es an der Zeit Dir das gesamte System zu beschreiben. Dies würde den Rahmen des Forums aber sprengen !

Es bleibt deshalb nur mein Hinweis zum o.a. Buch von Kleinmann. Das Kapitel ist gerade mal 20 Seiten lang.

Viel Spaß !

MfG

allmuth

Weizen müsste eigentlich durch die Decke gehen. Das Szenario bei Mais hat uns aber gelehrt das die großen Fonds ein gehöriges Wörtchen mitzureden haben.

Sehe den Weizen maximal fallend bis 350 Cent. Wenn er dann läuft ist Potenzial bis 450 Cent drin.

Fällt Weizen in den nächsten Tagen unter 445 Cent bin ich short bis etwa 320 Cent.

Bitte mal eure Meinung dazu.

Gruß Sebastian

Hallo Sebastian,

meine Meinung hierzu:

1. Weizen muß gar nichts, auch nicht eigentlich, vergleiche die unterhaltsamen Berichte von Tauros zu Mais und den aktuellen Chart.

2. Preisziele im Trading sind höchst fragwürdig, denn grundsätzlich ist alles möglich. Warum gerade 450? Warum gerade 320? Warum soll Weizen nicht auf 1000 steigen oder auf 100 fallen? Vergleiche Gold und Silber zwischen 1976 und 1982 oder Zucker zwischen 1978 und 1982. Fundamental vorherzusehen oder auch nur nachträglich zu begründen? Unmöglich!

3. Wer nicht am 5. September short ging, muß mit ziemlich weiten Stops arbeiten, wenn er jetzt noch short geht. Meine Sache wäre das nicht.

Mich würde interessieren: Wenn Du unter 345 (445 war doch wohl nicht wirklich gemeint) short gehst, wo liegt dann Dein Stop?

@ allmuth:

Bist Du nach dem gestrigen Handelstag immer noch der Meinung, daß "Sojabohnen sich anschicken, ein Short-Signal zu generieren"? Ich kann diesbezüglich noch immer nichts erkennen.

@ allmuth

Den Thread weiss ich nicht mehr so genau. Auf alle Fälle wollte ein Neueinsteiger nach einem Vorschlag fragen "wie funktioniert ein Handelssystem ... mit etc.). Es war ziemlich von Kleinmann abgeschrieben. Aber es wurde total von den Schwergewichten im Forum schlecht gemacht.

Ausserdem möchte meine Schweine, Weizen, Mais, Soja, Ferkel, Heizöl, was man als Bauer so alles braucht, nicht in USA absichern. Dann muss ich auch noch auf Dollar handeln.

Wenn dies vielleicht besser wäre, dann sehe ich die WTB zu Scheitern verurteilt.

@ Richard Ebert and all

Das mit der Kartoffelbörse war mir schon klar.

Ich meine vor allem Charts, die man selbst bearbeiten kann, z.B. Technical Investor, oder ein Datengrundlage, die man downloaden kann, z.B. Ascii. Analysiere ich nämlich meine Absicherungsgeschäfte, so hätte ich mit einem gesundem Mix aus fundamentaler und technischer Analyse mehr erreicht. Also werde ich zukünftig keine Geschäfte mehr eingehen bevor nicht auch der Chart „grünes Licht“ gibt.

Im Übrigen finde ich, dass die technische Betrachtung der Terminmärkte im Terminmarktwelt.de stiefmütterlich behandelt wird. Gibt es andere Sites, die dies vielleicht kompensieren?

Allmuth und Ronin wären schon auf dem richtigen Weg, aber etwas auftauen müssen sie schon noch. im Vergleich zu anderen Foren.

Noch eine generelle Frage:

Wie funktioniert es in der Praxis, wenn ich als Bauer zukünfig meine Rohstoffe (z.B. Soja) nicht über die Ölmühle, sondern an der Börse (z.B CBOT) direkt absichern möchte? Nur in USA (dann mit Dollar eingerechnet). Wo Getreide, vielleicht MATIF? Welche Datenanbieter gibt es? Welche Broker handeln alles? Handeln z.B. Interaktive Brokers an der WTB etc.?

Ihr seht: Fragen über Fragen, alles nur um einige tausend Schweine im Jahr zu mästen. Aus Interesse an der Sache würde ich es aber durchziehen.

@ hfx0 und Herrn Ebert:

"Im Übrigen finde ich, dass die technische Betrachtung der Terminmärkte im Terminmarktwelt.de stiefmütterlich behandelt wird."

Die technische Betrachtung der Terminmärkte war auch eine der Stärken des eingestellten EBERTS Terminmarkt Magazin, von TRADERS´ nicht übernommen.

Gruß U. Norden

@ allmuth/Sebastian:

Weizen hat gestern mal wieder gezeigt, wie unnütz Fundamentalanalysen für das konkrete Trading sind. Und die Sojabohnen zeigten auch gestern keine Neigung, ein Short-Signal zu generieren.

"Trade what you see, not what you think". Am Terminmarkt ist das eine Überlebensregel.

@ Ronin und andere

Joe Ross hätte es nicht besser sagen können.

Schönes Wochenende

Hallo,

ich möchte mich auch kurz zu "Im Übrigen finde ich, dass die technische Betrachtung der Terminmärkte im Terminmarktwelt.de stiefmütterlich behandelt wird." äußern.

Das Thema Terminmärkte ist extrem komplex, unten aufgeführt einmal die wichtigen Futures (ohne Währungen, Finanzen, Indizes und Minis):

Name, Ticker, Kontraktmonate
Light Sweet Crude Oil, CL, FGHJKMNQUVXZ
Heating Oil, HO FGHJKMNQUVXZ
New York Harbor Unleaded Gas, HU, FGHJKMNQUVXZ
Henry Hub Natural Gas, NG , FGHJKMNQUVXZ
Cocoa CO, HKNUZ
Cotton No. 2 ,CT, HKNVZ
Coffee, KC, HKNUZ
Random Length Lumber, LB, FHKNUX
Frozen Concentrate Orange Juice, OJ, FHKNUX
Sugar #11 World, SB, HKNV
Aluminum, AL, FGHJKMNQUVXZ
Cotton No. 2, CT, HKNVZ
Gold, GC, FGJMQVZ
Copper, HG, FGHJKMNQUVXZ
Palladium,PA, HMUZ
Platinum, PL, FJNV
Silver, SI, FHKNUZ
Soybean Oil, BO, FHKNQUVZ
Corn, C, HKNUZ
Hard Red Winter Kansas Wheat, KW, HKNUZ
Hard Red Spring Minn. Wheat, MW, HKNUZ
Oats, O, FHKNUXZ
Rough Rice, RR, FHKNUX
Rapeseed / Canola, RS, FHKNQUX
Soybeans, S, FHKNQUX
Soybean Meal, SM, FHKNQUVXZ
Wheat, W, HKNUZ
Feeder Cattle, FC, FHJKQUVX
Live Cattle, LC, GJMQVZ
Lean Hogs , LH, GJMNQVZ
Frozen Pork Bellies, PB,GHKNQ

Bei der reinen technische Analyse steht man nun vor dem Problem, immer den liquidesten Kontrakt heraussuchen zu müssen, was mit ganz erheblichen Zeitaufwand verbunden ist, hinzu kommt noch, dass die Kontrakte teilweise bis in das Jahr 2009 reichen. Die von mit ausgelassenen Kontrakte sind einfacher zu handhaben, da sie an den großen Quartals-Verfallstagen auslaufen.

Nehmen wir einmal an, es gelänge, das Problem des jeweils liquidesten Kontraktes in den Griff zu bekommen. Dann steht man vor dem Problem, wie man aus dieser Auswahl von mind. 70 Futures die technisch interessantesten oder die mit der größten Nachfrage ermitteln soll.

Könnte man sich hier dann auf einen gemeinsamen Nenner von "nur" 20 Kontrakten einigen, kommt das nächste Problem: Eine Chart Analyse dauert wenigstens X Minuten, wobei X je nach Sorgfalt und/oder Erfahrung schnell sehr groß werden kann. 20 mal X sind auf jeden Fall zu viel für einen Tag, also muss man auch hier versuchen, die aktuell interessantesten herauszufiltern, was auch wieder eine gewisse Zeit erfordert. Und auch wenn man hier den Eindruck erhält, dass man nur mit der technischen Analyse weiterkommt, so muss der Analyst doch zumindest die wichtigsten Termine (z.B. Ernteberichte) mit einfliessen lassen.

Alles in Allem entsteht ein sehr, sehr hoher Zeitaufwand, wenn man "nur" 20 Futures analysiert (ohne Berücksichtigung von z.B. unterschiedlichen Anlagehorizonten wie Wochen, Tage, Stunden). Leider ist das Thema Zeit sehr eng verbunden mit Kosten, womit wir dann letzten Endes bei der alles entscheidenden Frage wären: Wer zahlt oder ist bereit für einen solchen Service zu zahlen?

Was man allerdings mit einem vertretbaren Aufwand (da weitestgehend automatisiert) realisieren könnte, wäre der folgende Vorschlag:

Man (wer immer das auch ist) einigt sich auf eine bestimmte Anzahl von Kontrakten, diese Kontrakte werden alle mit einem festen Handelssystem analysiert (Beispiel Turtle Breakout System):

Der aktuelle Status des Systems, die Position, der Einstiegspreis, die aktuelle Performance und die aktuell gültigen Handelsmarken (EL: Enter long, CL: Close long, ES: Enter short, CS: Close short) werden in tabellarischer Form veröffentlicht. Die Ausgabe könnte natürlich auch andere Indikatoren, Trailing Stopps etc, enthalten.

Das System dient nur als Beispiel, man könnte das Verfahren auch auf mehrere/andere Systeme und auch mehrere Zeiträume ausbauen.

Die Kosten für eine solche Lösung wären dann wieder durchaus überschaubar, der tägliche Zeitaufwand läge vielleicht im Bereich von 1-2 Stunden, wofür sich dann eventuell zahlende Interessenten finden lassen könnten.

Hallo Ronin !

Um die "Sache" noch einmal klarzustellen, selbstverständlich ist das System für Sojabohnen long.

Zum Zeitpunkt meines 1. Beitrages "schickte" sich der 2 Tagesdurchschnitt an den 9 Tagesdurchschnitt zu kreuzen. Wenn diese Ereigniss auf Schlußkursbasis erfolgt wäre, hätte ich die Long-Position glattgestellt. Dies ist wie Sie richtig bemerken nicht der Fall gewesen. Das Long-Signal ist weiterhin in Kraft.

MfG

allmuth

Alles klar, allmuth. Deswegen sah ich kein Short-Signal kommen. Die Sojabohnen haben gestern sogar ein neues High gemacht.

@metatrader:

Praxisnaher Beitrag, Fair Point! Ich erlaube mir folgende Anregungen:

Natürlich soll jeweils nur der liquideste Kontrakt betrachtet werden, ich richte mich dabei immer nach dem höchsten Open Interest. Für reine Spekulanten kann es ohnehin gefährlich werden, etwas anderes zu handeln, vor allem auf der Short-Seite.

Es müssen keineswegs alle Commodities betrachtet werden, z.B. genügt m.E. bei den Grains CBOT-Wheat, Soybeans und Corn, bei Energy genügt Crude Oil und Natural Gas.

Die "Analyse" auf die Signale eines Handelssystems zu beschränken erscheint auch mir als der praktikabelste Weg, aber ein simples Breakout-System wie das der Turtles ist m.E. wenig attraktiv, da es von jedermann mit geringem Aufwand selbst praktiziert werden kann und, weit bedeutsamer, sehr viele "False Breakouts" produziert, wie in der Literatur überzeugend dargelegt und auch von vielen erfolgreichen Tradern vielfach geäußert wurde. Die Turtles selbst haben aus der Not der False Breakouts eine Tugend gemacht, indem sie verkünden, der Point of Entry sei ohnehin relativ unwichtig, entscheidend sei das Money-Management und die Exit-Methode. Ich kann dem aber nur bedingt beipflichten, da Systeme mit zu vielen Fehlsignalen aus psychologischen Gründen von den allermeisten Tradern nicht durchzuhalten sind, auch wenn gelegentlich dann eine Riesenbelohnung winkt.

Interessant wäre deshalb z.B. ein höher entwickeltes Breakout-System mit Filter oder in Verbindung mit einer Contrarian-Taktik an wesentlichen Unterstützungs- und Widerstandszonen.

@ hfx0 (Beitrag vom 180903)

Ihre Aussage: 'Auf TerminmarktWelt.de wird die technische Betrachtung der Terminmärkte stiefmütterlich behandelt.'

Meine Fragen an Sie:

Was stellen Sie sich für Analysen vor, in welchen Abständen, für welche Märkte, wie umfangreich, und wer soll sie schreiben ?

Auf welcher deutschsprachigen Seite im Internet, und nur mit solchen will sich TerminmarktWelt messen, gibt es bessere technische Analysen der Terminmärkte ? Dabei meine ich nicht nur Gold und Euro, sondern auch die Sie interessierenden Märkte ?

Warum nutzen Sie noch nicht einmal das kostenlose 'Chartbuch 2003' hier auf TerminmarktWelt ?

@ allmuth

So sieht ein Sojabohnen Chart November 2003 mit gleitenden 2 und 9 Tage Durchschnitten aus:

Für mich bringt ein solches Chart keine zusätzliche Aussage gegenüber einem ohne gleitende Durchschnitte. Aber Sie haben wohl andere und bessere Erfahrungen damit.

@ Sebastian
@ alle

Wenn die Preisziele für Weizen angeben, dann bitte immer mit dem konkreten Terminmonat. Ohne diesen ist die Aussage ohne Wert.

Nochmal zurück zu den hier gezeigten Charts: Alle Mitglieder können diese Charts auf Tages- oder Wochenbasis, als Barcharts (Balken) oder Candlestickcharts, mit 2 gleitenden Durchschnitten nach Wahl (Standard: 20 und 50 Tage) gerne kostenlos nutzen. Vorteil: Sie legen sich die Charts nur einmal an und können diese täglich von selbst aktualisiert aufrufen. Kostenlos.

Hallo Herr Ebert,

es ist ein Triple Moving Average. Drei gewichtete gleitende Durchschnitte von 30 Tagen, 9 Tagen und 2 Tagen werden benutzt. Der Kurs muss mit 2 Schlußkursen über dem 30 Tagesdurchschnitt liegen. Es wird dann zur Eröffnung des 3. Handelstages eine Long-Position eingegangen. Diese Position wird geschlossen wenn der 2 Tagesdurchschnitt den 9 Tagesdurchschnitt von oben kreutzt und zwar auf Schlußkursbasis. Die Position wird also nicht gedreht. Das System bleibt weiter long. Sehr oft kommt es in Trendphasen zu einem Wiedereinstieg (Reentry) in die gleiche Richtung, wenn der 2 Tagesdurchschnitt den 9 Tagesdurchschnitt
von unten nach oben kreuzt.

Erst wenn der Kurs den 30 Tagesdurchschnitt mit 2 aufeinanderfolgenden Schlußkursen unterschreitet wird zur Eröffnung des 3.Handelstages eine Short-Position eingegangen. Ein- und Ausstiegssignale werden analog zum oben gesagten mit dem 2 und 9 Tagesdurchschnitt "produziert".

Das Problem sind die Seitwärtsphasen ! Hier sollte ein weiterer Indikator hinzugezogen werden, vielleicht der CCI.

An diesem Punkt arbeite ich gerade. Es geht um die bessere Abgrenzung von Trendphasen zu Seitwärtsmärkten in Warenmärkten. Diese Unterscheidung optimiert das System von Kleinmann.

MfG

allmuth

@ Ronin

Bei 320 wäre der nächste Stop bei Weizen am CBOT März 04.

Die Linie von 345 scheint zu halten. Damit sollte ein Aufwärtstrend folgen.

Warten wir mal ab was diese Woche passiert. Entweder er geht durch die Decke oder wir haben Luft bis 320.

So, zweiter Versuch:

@ Richard Ebert

Habe erstmalig in das Chartbuch gesehen. Viel habe ich noch nicht herausfinden können.

Kann man dort die Zeitreihen ändern, Indikatoren einfügen etc? Kann man sich die Daten ins eigene Chartprogramm einladen? Bzw. wo könnte man diese alternativ herbekommen? Hat z.B. Yahoo oder MSN Weizen in Hannover, Mais in Paris oder Soja in Chicago?

Vorteilhaft ist wenn sich eine breitere Masse mit einem ähnlichen Tool beschäftiget. Hier kocht anscheinend jeder mit seinem Programm.

Die Analysen sollte man weitgehend selbst durchführen können. Vergleiche Charttool bei Technical-Investor. Zur Diskussion der Ergebnisse und deren Verbesserung sollte dann das Forum benutzt werden.

„Wer rastet der rostet“ heisst es doch, oder?

Außerdem finde ich, dass sich dieser Betrag allmählich schon dahin entwickelt.

@ allmuth

Als Problem sehe ich nicht das Trading in den Seitswärtsphasen an sich, sondern sie früh genug zu erkennen.

Wie willst du das anstellen? Wieso eigentlich dann mit CCI und nicht z.B. 2 x SSTOCH oder RSI, vielleicht mit Renko kombiniert Wochen- und Tageschart, einer zum Einstieg, den anderen zur Bestätigung?

Nur so eine Idee!

@ all

Ist es sinnvoll ein jeweils ein anderes Handelsystem anzuwenden, bearish, bullish oder seitwärts?

Hallo hfxO !

Welche Einstellung empfielst Du bei den von Dir genannten Indikatoren 2 STOCH und RSI? Würde mich dringend interessieren !

In der Tat ist es für ein Handelssystem von entscheidender Bedeutung den Zeitpunkt des Überganges von Trendmarkt zum Seitwärtsmarkt "herauszuarbeiten "

MfG

allmuth

Hallo allmuth,

Sie können jetzt auch eine BM schicken, da ich die e-mail Adresse freigegeben habe. Vorallem deswegen: um das Forum zu entlasten, denn ich finde es dass es zeitweise recht unübersichtlich wird. Ausserdem sollen Hühner nicht über ungelegte Eier gackern.

@ Richard Ebert

Was könnte man machen, dass die Beiträge im Forum, sollten sie noch mehr zunehmen, übersichtlicher werden? Ich glaube das dann manche Beiträge länger laufen würden, wenn man nicht immer auf die erste Seite schaut und diese dann wieder aufwärmen muss.

Vielleicht könnte man die Beiträge von vorn herein etwas untergliedern in z.B: Handelsysteme, Fundamentale Analyse, Finanzmärkte, Rohstoffmärkte, WTB, etc., nur um Beispiele zu nennen. Dies ist keinesfalls Kritik, sonder mehr eine Frage. Vielleicht hat ja dieses System seinen Sinn.

MFG
HFX

@ hfx0 @ alle

Meinen Sie vielleicht eine Unterteilung wie im Forum Spezial ?

Die Mitglieder und Nutzer können aber selbst zu mehr 'Ordnung' beitragen, indem Sie zum Beispiel Fragen nach der Forum-Organisation nicht unter dem Titel 'Weizen' schreiben.

Oder indem über Suchwort und Forum Spezial erst nachgesehen wird, ob es zum gleichen Thema passende Beiträge gibt, an die man seine eigenen Texte anhängen kann.

Oder indem die Überschriften nicht 'Hallo hfxO' betitelt werden, sondern die Frage oder den Beitrag umschreiben.

Ich bitte alle, die das Forum weiter gerne im Internet sehen möchten, dabei mitzuhelfen. Alleine kann ich das nicht.

Gruss Richard Ebert

@ alle

Ich habe mir soeben alle Beiträge zu diesem Thema durchgesehen und wundere mich, daß niemand auf die Möglichkeiten des Optionsmarktpreises hingewiesen hat.

Allen, die Waren auf Termin handeln wollen, empfehle ich dringend das Buch von Larry R. Williams "Besser traden - erfolgreich Futures handeln mit der richtigen Methode" zu lesen. Wenn im Titel auch von Futures gesprochen wird, bezieht es sich doch stark auf den Optionsmarkt. Es wird beschrieben, welche Gruppen von Marktteilnehmern, welche Interessen vertreten, hier haben wir auch die Querverbindung zum Open Interest.

Bei einem Kauf von Waren auf Termin, ist es normal, daß ein entfernter Termin zumindest um den Zinsaufwand teurer ist, als ein naher. Wenn nun in einer bestimmten Ware der nahe Termin teurer ist, dann kann man davon ausgehen, daß die Profis etwas wissen und bereit sind einen Aufschlag zuzahlen. Eine Hausse steht an.

Soweit ganz kurz und vereinfacht.

Schönen Sonntag, berny

@ berny

Nur die Futures zu betrachten und Aufgrund der entgegengesetzten Termintreppe auf eine Hausse zu schließen ist bei Grains leicht tödlich.

Was Sie dabei berücksichtigen müssen ist die Frage, ob es sich um eine alte oder neue Ernte handelt und inwieweit diverse Lagermöglichkeiten eine Rolle spielen. Leider ist die Praxis nicht so einfach wie von Herrn Williams beschrieben.

Um aber beim Thema Prämien zu bleiben, sollten Sie sich Silber ansehen. Hier gibt es keine Ernten.

gruß